Vantagens e Desvantagens da Análise de Relação para Negócios
A análise financeira é uma das técnicas de análise financeira mais populares para empresas e, particularmente, para pequenas empresas. A análise de proporção fornece aos proprietários de empresas informações sobre tendências dentro de sua própria empresa, muitas vezes chamadas de análises de tendências ou de séries temporais, e tendências em seu setor, chamadas de análise setorial ou transversal.
A análise do índice financeiro é inútil sem comparações. Ao fazer a análise do setor, a maioria dos negócios usa empresas de referência. Empresas de referência são aquelas consideradas mais precisas e mais importantes e são aquelas usadas para comparação com os índices médios da indústria . As empresas chegam a comparar diferentes divisões de sua empresa com a mesma divisão de outras empresas de referência.
Existem outras técnicas de análise financeira para determinar a saúde financeira de sua empresa, além da análise de razão, com um exemplo sendo a análise de demonstrativos financeiros de tamanho comum . Essas técnicas preenchem as lacunas deixadas pelas limitações da análise de razão discutidas abaixo.
01 - Índice de referência para os Líderes da Indústria, Não Médias da Indústria
Quanto a uma limitação da análise de razão, a única limitação é se você usar rácios médios em vez dos índices de empresas de alto desempenho em seu setor.
Duas fontes de dados médios da indústria, bem como dados de demonstrações financeiras que você pode usar gratuitamente, são BizStats e BizMiner. Use-os para trabalhar melhor sua análise de proporção.
02 - Os balanços das empresas são distorcidos por inflação
Os valores reportados nos balanços geralmente são diferentes dos valores "reais". A inflação afeta os valores de estoque e a depreciação; os lucros são afetados. Se você tentar comparar as informações do balanço de dois períodos diferentes e a inflação tiver desempenhado um papel, pode haver distorção em suas proporções.
03 - Análise de Relação Apenas Fornece Números, Não Fatores de Causação.
04 - Diferentes divisões podem precisar de comparação com diferentes médias da indústria
05 - Empresas Escolhem Diferentes Práticas Contábeis
06 - Empresas podem usar o Window Dressing para manipular suas demonstrações financeiras
O que exatamente é fachada? A empresa realizará algum tipo de transação no final do ano fiscal que afetará suas demonstrações financeiras e as fará parecer melhores, mas será atendida assim que o novo ano fiscal começar. Essa é a forma mais simples de se vestir.
Você pode ver que, se a análise de proporção é usada com conhecimento e inteligência e não de forma mecânica e impensada (como apenas o aumento dos números), ela pode ser uma ferramenta muito valiosa para a análise financeira do proprietário da empresa. Suas limitações devem ser mantidas em mente, mas devem ser mais ou menos intuitivas para um proprietário de negócios experiente.